【导读】长鑫科技盘中涨超9%，总市值重回4万亿元
8月17日 ，A股市值“一哥”长鑫科技持续走高，盘中涨超9% ，成交额达211亿元 ，总市值重回4万亿元。
这带动半导体、存储芯片股大幅走高，聚合材料 、中微半导 、普冉股份等多股涨超10% 。
消息面上 ，近期 ，存储重估逻辑持续强化 。闪迪在投资者日给出的长期财务目标远超预期，令市场开始重新审视过去对NAND的周期定价逻辑。公司预计FY2028—FY2030年收入年均增速达到中高双位数；非GAAP毛利率约80% ，营业利润率约75% 。
此外 ，SK海力士董事长崔泰源再次强调了存储需求的爆发式增长，并表示明年将出现最严重的“存储荒 ” 。崔泰源直言 ，明年大概率会是存储芯片供应缺口最大的一年 ，并表示SK海力士正全力扩充产能以稳固市场份额。
财信证券认为，存储行业正处于AI算力驱动的超级景气周期，呈现供需紧俏、量价齐升的高景气格局 。从需求侧看 ，AI大模型迭代与算力基础设施建设提速 ，高端服务器 、AI推理场景大幅拉升HBM 、DRAM及企业级闪存需求 。从供给侧看，2026年存储原厂扩产资源集中倾斜高附加值HBM产品 ，传统DRAM、NAND闪存有效供给增量有限 ，行业整体供需缺口持续扩大。
（文章来源：中国基金报）
